Benny 
昨晚，Nvidia大反彈7%，帶動美股反彈，AI狂熱持續。早前，Nvidia宣佈超級AI晶片GH200、通用伺服器晶片L40S。英偉達是AI的火車頭，AI晶片需求極大，CoWoS封裝產能短缺，市場傳出，L40S不需2.5D封裝，由日月光及Amkor等分了封裝訂單。其中，Amkor有明確的封裝產能擴充計劃，值得大家留意。
AI狂熱持續延燒
摩根士丹利分析師Joseph Moore表示，即將公佈業績的英偉達有望繼續超出預期，依然是他在AI概念股中的首選。Moore認爲，近期的拋售是一個很好的切入點，雖然顯卡出現了供應受限，但接下來的業績仍將出現增長。
昨晚，Nvidia大反彈7%，帶動美股反彈。據知情人士透露，沙特和阿聯酋正在購買數千顆高性能英偉達晶片，這些晶片對構建人工智慧軟件至關重要。由此，這兩個國家正式加入了全球人工智慧軍備競賽。
資料顯示，H100晶片訂單已經排至2025年，造成晶片短缺是CoWoS封裝產能不足。
Amkor先進封裝產能擴充計畫
從1998年起，Amkor Technology(AMKR.US)一直都是開發和大批量生產、低成本 3D 封裝技術的引領者。Amkor以高質量的半導體封裝和測試服務而聞名。
不只是臺積電正在擴充先進封裝產能，值得大家留意的是Amkor公佈了明確的「類CoWoS」先進封裝產能擴充計畫。
據封測業者透露，2023年初Amkor 2.5D先進封裝月產能約3000片。到了今年年底，該公司2.5D先進封裝月產能約提升至5000片，一年內增產66%。2024年上半年，Amkor再進一步提升月產能至7000片。
現時龍頭是誰?
現時臺積電是先進封裝龍頭，2023年底產能約為1.1-1.2萬片。2024年年底臺積電產能擴充至3萬片。
值得注意的是三星電子在這方面能力不足。Amkor、日月光成為Nvidia最佳合作夥伴。
NVIDIA貢獻或達7-8成
Amkor因有Nvidia等大客戶確保2.5D封裝所需的矽仲介層投片﹐又有擴充產能計劃。目前，Amkor手中至少有5家一線客戶進入跨認證流程。近年，Amkor除了跟Nvidia合作之外，公司與蘋果及臺積電合作色彩濃厚。
2024年展望，公司預計，類CoWoS先進封裝約有7-8成營收來自Nvidia。分食先進封裝大餅，公司有望快速成長。
市傳三星有意收購
上面也說三星在封測這一塊落後，市場傳出三星集團有意收購Amkor。雖然是僅停留在傳言階段，不過，三星確實相對資金強勁，補短版之下空穴來風未必無因。
小結
AI狂熱持續，Nvidia大反彈，連中東國家都搶購數千顆高性能英偉達晶片。「類CoWoS」先進封裝產能不足下，Amkor有明確的擴產計劃，公司除了跟Nvidia合作之外，公司與蘋果及臺積電合作色彩濃厚。Amkor搶先分食先進封裝成長大餅，公司有望快速成長，值得大家留意。
最近，Amkor回調，由30元調到26元左右，在25元之下建倉，坐享之後擴產快速成長。
